Giá vàng thế giới tăng nhẹ, giá bạc giảm giữa căng thẳng dầu mỏ và lạm phát

Giá vàng thế giới tăng nhẹ, giá bạc giảm do áp lực từ dầu mỏ và lạm phát

Vào cuối phiên giao dịch chiều thứ Tư tại Mỹ, giá vàng giao ngay tăng nhẹ trong khi giá bạc giảm, do các báo cáo giá tiêu dùng và sản xuất tại Mỹ yếu đi đã gây áp lực lên lợi suất trái phiếu Kho bạc và đồng USD. Trong khi đó, tình hình căng thẳng tại Eo biển Hormuz khiến giá dầu thô duy trì ở mức cao.

Tại thời điểm viết bài, giá vàng giao ngay quanh mức 4.060,90 USD/ounce, tăng 0,23%, trong khi giá bạc giao ngay giảm 1,52%, giao dịch quanh mức 57,68 USD/ounce.

Phạm vi dao động của giá vàng trong phiên từ 4.016,60 đến 4.081,50 USD, giữ kim loại quý này trên ngưỡng 4.000 USD nhưng chưa vượt khỏi vùng kháng cự 4.091 - 4.104 USD. Giá bạc dao động từ 56,50 đến 59,20 USD, không thể duy trì trên 58 USD và vẫn dưới khu vực kháng cự 60 - 62 USD.

Thị trường chứng khoán Bắc Mỹ đóng cửa với sắc xanh khi lạm phát bán buôn giảm và kết quả kinh doanh mạnh mẽ của ngành tài chính đã bù đắp cho áp lực từ giá dầu cao. Chỉ số S&P 500 tăng 0,4% lên 7.572,40 điểm, Nasdaq Composite tăng 0,6% lên 26.269,23 điểm, Dow Jones tăng 0,3% lên 52.658,64 điểm và Russell 2000 tăng 0,4% lên 2.976,26 điểm. Tại Canada, S&P/TSX Composite tăng 0,27% lên 35.416,20 điểm.

Ở châu Âu, thị trường có diễn biến trái chiều. Chỉ số STOXX Europe 600 tăng nhẹ 0,10%, CAC 40 của Pháp tăng 0,19%, trong khi DAX của Đức giảm 0,59% và FTSE 100 tại London giảm 0,13%.

Sau các báo cáo CPI và PPI mới nhất, kỳ vọng về chính sách thắt chặt của Fed đã giảm bớt, tuy nhiên rủi ro từ dầu mỏ và tình hình Trung Đông vẫn hạn chế đà giảm. CPI chung tháng 6 giảm 0,4%, tăng 3,5% so với cùng kỳ năm trước, trong khi CPI lõi không đổi tháng này, tăng 2,6% so với năm trước. Báo cáo PPI sáng nay cũng củng cố xu hướng giảm phát, với giá đầu ra giảm 0,3% tháng 6, giá hàng hóa giảm 1,4%, giá dịch vụ tăng 0,2%. Tỷ lệ PPI hàng năm chậm lại ở mức 5,5%.

Xác suất tăng lãi suất vào tháng 7 giảm xuống khoảng 10%, trong khi khả năng tăng vào tháng 9 duy trì ở mức 43,9%. Lợi suất trái phiếu Mỹ kỳ hạn 10 năm dao động quanh 4,56%, chỉ số DXY giảm 0,40% xuống còn 100,52. Điều này giúp giá vàng thế giới duy trì trên mốc 4.000 USD, trong khi giá bạc giảm do động lực yếu và tỷ lệ vàng - bạc tăng.

Tình hình tại Eo biển Hormuz tiếp tục căng thẳng với sự phong tỏa của Mỹ đối với Iran và các cuộc không kích tăng cường, trong khi Lực lượng Vệ binh Cách mạng Iran đe dọa ngừng xuất khẩu năng lượng khu vực nếu phong tỏa tiếp diễn. Một số tàu trước đó đã di chuyển qua tuyến đường bên Oman dưới sự giám sát của quân đội Mỹ, nhưng tình hình leo thang mới nhất khiến rủi ro hàng hải vẫn ở mức cao.

Đối với vàng, tác động là hai chiều: rủi ro địa chính trị hỗ trợ nhu cầu trú ẩn an toàn, trong khi giá dầu cao hơn làm dấy lên lo ngại lạm phát và đẩy lợi suất tăng. Xu hướng thị trường trong phiên thứ Tư là chứng khoán tăng nhờ lạm phát và kết quả kinh doanh tích cực, đồng USD suy yếu, lợi suất giảm và dầu vẫn chịu rủi ro từ Hormuz.

Các nhà giao dịch đang theo dõi diễn biến kỳ vọng lãi suất Fed sau các số liệu CPI, PPI, lời khai của Chủ tịch Fed Kevin Warsh và bất kỳ biến động mới nào ở Hormuz. Nếu lợi suất tiếp tục giảm, vàng có thể thuận lợi tiến tới thử thách mức kháng cự 4.091 và 4.104 USD. Ngược lại, đà tăng đột biến của dầu thô sẽ khiến áp lực lạm phát trở lại trọng tâm.

Thị trường dầu thô Nymex WTI hiện giao dịch quanh 71,51 USD/thùng, chỉ số USD giảm nhẹ về 100,52 điểm, lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm ở mức 4,56%.

Kỹ thuật cho thấy phe bán vàng chiếm ưu thế ngắn hạn khi giá vẫn dưới đường trung bình động 20 ngày quanh 4.091 USD, với mục tiêu giảm tiếp theo là vùng 3.983 - 3.942 USD. Phe mua cần đẩy giá vượt 4.104 USD để hướng đến 4.138 và 4.203 USD. Đối với bạc, phe bán cũng chiếm ưu thế khi giá không giữ được trên vùng 58,53 - 59,44 USD, mục tiêu giảm tiếp theo là 56,50 và sâu hơn là 55,60 USD.

Giá vàng trong nước tiếp tục chịu ảnh hưởng từ giá vàng thế giới và xu hướng biến động tỷ giá USD, trong khi đó giá vàng hôm nay cũng ghi nhận những thay đổi nhẹ theo diễn biến thị trường quốc tế. Đồng thời, giá bạc hôm nay cũng phản ánh sự giảm giá tương tự với thị trường thế giới.